私募基金业务管理方案

私募基金业务管理方案（共11篇）

1.私募基金业务管理方案 篇一

中国基金业协会就私募基金管理人法律意见书反馈

十大问题总结及解决方案

问题一：法律意见书不仅需要核实工商登记的经营范围，也应通过现场走访和网络搜索等途径核实其实际开展的经营业务情况，详述网络舆情信息，并列明尽职调查过程。

解决方案：现场走访需在公司实际经营场所与高管就公司经营情况进行谈话，并制作笔录，现场拍照留存；网络舆情信息一般通过网络核查方式，核查管理人官方网站、微信公众号、微博等，通过搜索引擎对管理人的网络宣传推介行为进行核查；详述尽职调查过程。

问题二：请说明申请机构是否符合专业化经营原则，申请机构的工商经营范围或实际经营业务中，是否兼营可能与私募投资基金业务存在冲突的业务，是否兼营与“投资管理”的买方业务存在冲突的业务，是否兼营其他非金融业务。

解决方案：从财务报告查看有无其他业务收入，如有需提供业务合同；审查是否兼营可能与私募基金业务存在冲突的业务，主要审查是否经营民间借贷、民间融资、配资业务、小额理财、小额借贷、P2P/P2B、众筹、保理、担保、房地产开发、交易平台等业务；审查是否兼营与买方“投资管理”业务相冲突的卖方业务，如财务咨询、财务顾问、商务信息咨询、经济信息咨询、金融信息服务、企业运营管理、金融信息服务、接受金融机构委托从事金融业务流程外包等；审查是否兼营其他非金融业务，如形象策划、承办展览活动、文化艺术交流策划、市场营销策划会议服务、货物进出口销售机械设备、电子产品、五金交电、仪器仪表、计算机软硬件以及外围设备、软件技术开发、通讯设备、文化用品、体育用品、工艺品等；详细描述前述尽调过程；不符合专业化经营的，建议整改，保留投资管理、资产管理、股权投资。

问题三：高管学习经历及工作经历可知，高管均无基金管理行业相关从业经验，请说明如何正常展开股权类基金的运营，如何保证在开展业务时的募集销售、投研决策、合规风控、估值清算等相关人员、技术支持。

解决方案：关于高管，需区分私募股权投资基金管理人与私募证券投资基金管理人。私募股权投资基金管理人最少需要设置两个高管岗位，包括法定代表人与风控负责人；私募证券投资基金管理人最少需要设置三个高管岗位，包括法定代表人、风控负责人、基金经理。根据协会要求，担任高管需要有基金从业资格，具有基金从业经验。协会对员工配置的基本要求是人员能够满足机构正常、有序运营，同时匹配管理人内部架构和职能部门的设置，一般需要在5名以上。

问题四：法律意见书应包含完整的股东资料、出资能力和实缴证明，结合房屋租赁费用、员工工资情况及其他支出项目，说明公司现有实收资本是否能够满足6个月以上的正常运营。

解决方案：协会对于基金管理人的实缴出资没有强制要求，但对于实缴出资低于注册资本的25%的或者实缴出资低于100万元的管理人做特别提示。因此，管理人实缴出资尽量不低于注册资本的25%，实缴金融不低于200万元。另协会要求出资人出资能力要与注册资本相匹配，因此在进行工商登记时发起人应根据自身资金实力选择注册资本在可匹配范围内。

问题五：请明确实际控制人

解决方案：实际控制人是指控股股东或能够实际支配企业行为的自然人、法人或其他组织。认定实际控制人应最终追溯到最后的自然人，国资控股企业或集体企业、上市公司、受国外金融监管部门监管的境外机构，将显示控制关系的结构图添加至法律意见书中。

问题六：请在法律意见书中详细描述公司风险管理和风控制度的可行性和可操作性。

解决方案：管理人已制定风险管理制度和风控制度，制度符合《私募投资基金管理人内部控制指引》的规定，制度获得公司最高权力机关的通过，制度具备有效执行的现实基础和条件，制度具备有效执行的现实基础和条件，制度与管理人拟开展的业务匹配，管理人内部组织架构与制度匹配，制度有执行人员、经费保障，合规风控负责人承诺独立履行职责等。

问题七：登记备案系统内的信息与法律意见书不一致。解决方案：律师在尽职调查时，需根据客户提供的登录密码，对填报信息与法律意见书进行逐一核对，不一致及需要整改的地方提示客户进行整改。已上传的需在补充法律意见书中予以说明，律师需核查重要情况说明与法律意见书内容是否不一致问题。

问题八：法律意见书应对变更事项的缘由、过程完整描述，不应该简单指向变更结果。应描述是否获取股东表决通过，是否向投资真完整披露，并核实股东会决议、公司章程等内容。需陈述新任法定代表人是否收到刑事处罚、行政处罚或被采取行政监管措施，是否受到行业协会纪律处分，是否在资本市场诚信数据库存在负面信息，是否列入失信被执行人名单，是否在“信用中国”网站上存在不良信用记录等，并详细描述查询路径，不应简单指向结论。

解决方案：关于变更原因，需说明变更前遇到的问题、变更的原因、变更的目的、变更不影响公司运营；完整的变更过程，主要是相关提案的提起、相关决策会议的召开、相关决策会议的表决及决议形成；决策提交工商变更登记，工商部门准予变更登记的文书；关于变更事项的合法性，需要说明管理人作出变更决议，在召集程序、表决方式、内容等方面符合公司章程、协议及《公司法》的要求；关于披露事项，内部决议程序中，已经向股东或合伙人予以披露；需要办理工商登记手续的变更事项，已办理相关变更登记手续或公示手续；如未备案产品，需在产品筹备、推介过程中予以披露，不得存在虚假、隐瞒；已备案产品，通过公示、通告等方式向投资者披露完整的信息。

问题九：私募基金管理人注册登记地址和办公地址不一致。解决方案：该种情形律师在核查过程中应实际调查管理人实际办公地址、要求提供租赁合同和完税发票。办公地址存在共用的情况下，需对共用的原因进行详尽的描述，管理人需制定相关的隔离制度，维护投资人的合法权益。

问题十：高管及从业人员兼职问题。

解决方案：关于高管兼职问题，协会要求不得在非关联的私募机构兼职，在关联私募机构兼职的需说明兼职的合理性、胜任能力、如何公平对待服务对象等，对于在1年内变更2次以上任职机构的私募高级管理人员，协会将重点关注其变更原因及诚信情况；一般从业人员存在兼职的，协会并不禁止，需说明兼职的合理性。

小贴士：关于管理人在选择律所及律师时的建议

根据基金业协会的解答:《律师法》的规定，在中国境内依法设立、可就中国法律事项发表专业意见的律师事务所及中国执业律师，均可受聘按照《私募基金管理人登记法律意见书指引》的要求出具法律意见书。

但要真正做好这项业务，实际操作中还是需要签字律师具有综合法律知识和证券资本市场专业知识经验，否则可能对客观判定出具法律意见书的风险理解不深，把握不准，可能无法很好指导客户进行规范整改。但能做与做的好之间还是存在较大差距的，因此管理人在选择律所和律师时需要慎重，规模较大律所及知名律所在专业化服务方面具有天然优势，列如上海汉盛律师事务所目前已成功办结两百余家管理人登记，在私募基金管理人登记备案服务方面形成了专业的服务团队，并组建了完善的风控流程，由经验丰富的内核委员会审核，备案通过率始终保持高水准。

2.私募基金业务管理方案 篇二

5月20日, 浦东方面知情人士透露, 早在浦东开发开放20周年 (4月18日) 之前, 浦东方案就已经被国家相关部委批准后送交给国务院最终审批。

目前, 上报给国务院的版本是债权性REITs方案, 又称“央行版”方案, 具体由浦东金桥、陆家嘴、张江和外高桥四大公司联合发起。

对REITs最简单的理解, 是将存量地产资源证券化, 这将直接为地产商提供充裕的流动性。由于试点阶段又以国有地方投融资平台为主, 间接又为地方投融资平台的流动性打开一扇窗。

“商业地产的经营一般要经过2-3年的培育期, 因此, 资金问题历来都是商业地产开发商最为关注的问题。”业内人士表示。

由于REITs极有可能成为开发商自有资金、银行贷款、预售回流资金之后第四个资金来源, 但尚不清楚在国内的监管环境以及房地产调控的背景下, 对于发行REITs的地产公司获得的资金用途去向有无相关规定。

随之而来的问题是, 若获得资金的房地产公司将所得资金用于住宅开发, 那或将化解开发商开发住宅的资金短缺问题, 亦将可能推高房价, 这也是多位专家关心的难题。

3.基金：中小企业融资新方案 篇三

经济全球化的今天，中小企业在经济发展、就业和社会协调发展方面所起的作用越来越大。据统计我国中小企业总数目前已达4200万家，占全国企业总数的99.8％提供了城镇就业人口75％以上的就业机会。同时很多大企业都是由中小企业发展而成的，如联想、海尔、海信、华为等。中小企业现已经成为我国经济社会发展中的重要力量，加快中小企业发展，可以为一个地区经济持续稳定增长奠定坚实的基础。

但在发展过程中，资金短缺问题—直困扰着中小企业。由于我国目前的金融机构大多定位于向大企业提供服务，缺乏面向中小企业需求的中小银行。其深层原因是，我国金融市场发展落后，企业融资仍以银行的间接融资为主，缺乏适合中小企业的直接融资渠道和符合中小企业融资特点的金融创新产品。

在发达国家，经过一两百年的市场培育，多层次的资本市场则发育比较健全，规模也比较大，70％的企业都是通过直接融资来获取企业发展资金，只有30％的企业从银行贷款。目前中国的现状恰恰相反。只有30％的大企业是依靠直接融资，70％的企业还是依靠于银行借贷。由于征信体系缺失，受企业本身的规模以及盈利能力影响，加之在全球经济衰退的背景下，中小企业直接融资的比例则更低，不高于2％，98％以上的中小企业还得依赖于银行借贷来获得资金支持。

如何破解中小企业融资难题，也就成为了摆在各个相关部门眼前的难题。借助于政府的公信力，与相关协会和组织深入合作，在中小企业与创投资本之间建立一个联系纽带，十堰市在进行这样的有益尝试。

5月12日，经过十堰市政府与中国中小企业协会的共同努力，“中国企业创新征集活动暨百亿基金走进十堰活动”正式启动。

十堰是中国著名的“汽车城”，“中国第一、世界前三”的商用车之都。全市有500多家汽车和零部件生产企业，汽车工业占全市工业经济的80％，是中国汽车产业化程度最高、产业集群优势最为明显的地区之一。其中绝大部分属于中小企业，这些中小汽车配件企业存在着许多共同的问题：规模不够大，实力不够强，人才匮乏，管理水平不够高等等，其中最重要的问题之一就是融资困难，这成为中小企业发展与生存的一个瓶颈。

“百亿基金走进十堰”邀请了19家股权投资基金。风险投资基金和相关金融机构，基金规模接近300亿元，针对地方百强企业，通过基金路演、项目推介和对话交流等形式，搭建地方优秀企业项目与基金零距离的交流对接平台，帮助企业以便捷的方式获得专业的投资、融资服氖拓宽直接融资渠道。这次活动，是一次由政府搭台，为企业和基金公司创建一对一洽谈融资的“相亲”活动。

当天下午，19家基金公司与由十堰市政府推荐的150多家工业企业、30多家商业企业、10多家农副产品加工企业、10多家旅游景区企业等重点企业进行了面对面接触。

全国中小企业协会的副秘书长张源达告诉记者：“百亿基金走进十堰活动当天就有27家企业与8家基金公司签订了投资意向，意向签约资金达17.2亿元，涉及机械制造、生物医药、电子信息，绿色食品等领域。这次活动是中国中小企业协会首次组织几十家基金到地方对接项目，以后还会更多地和地方政府合作组织这样的活动。”

4.私募基金业务管理方案 篇四

筹划方案

一、形势背景

1.目前全国范围内已经成立的房地产PE数量已经达到50-60家，资金规模接近百亿。

2.2010年，深圳QQ资本率先以夹层融资方式成立私募投资基金。3.2010年3月，北京第一家以房地产项目的股权投资为主、债权投资为辅的房地产私募基金管理公司——YY房地产投资基金管理（北京）有限公司宣告成立。

4.2010年11月，中环产业投资基金正式签约经开区，率先于合肥成立安徽省第一只私募基金，基金计划规模为人民币10亿元。

二、法律基础

1.房地产私募投资基金属于产业投资基金，而国家目前还没有出台统一的产业投资基金管理办法。

2.发改委已在2009年将股权投资基金管理办法报国务院，估计2011年可能出台。

3.2006年修改的《合伙企业法》，首次提出了“有限合伙”的组织形式，这一形式是当前大多数私募基金所采用的形式。

三、投资方向

1.主要方向：房地产。

2.辅助方向：较高确定性收益的项目（如高成长性的中小企业上市前的投资、手机支付项目的投资等）。

四、基金功能

1.合作开发；2.启动资金；3.购买土地；4.补交土地款；5.缴纳报建规费；6.支付工程款；7.装修资金；8.楼盘延迟销售；9.收购股东股份；10.救活烂尾楼；11.其他确定性高收益项目的融资功能。

五、运作路线

1.组建私募基金公司

（1）名称：XX投资基金管理有限公司

（2）有限合伙制企业：不超过50家。其中，1家主发起人（如XX投资基金管理有限公司），性质为普通合伙人，作为基金的管理人和事务执行人。其他的有限合伙人不参与基金事务的管理。

（3）注册资本：注册资本参照募集总金额（或按一定比例10%）。（4）股本结构：

2.完善基金募集和投资流程，建立各类业务的标准文本

聘请律师事务所，一起完成此项工作。3.发起设立私募基金

（1）募集资金方式：制定基金募集说明书以面谈和说明会的方式募集投资人，不以公开方式。

（2）主要募资对象：富余资金的企业和商业经营者等。（3）资金托管人：聘任一家银行作为基金的托管人，提高资金安全度和投资人信任度。

（4）自我认购：基金管理公司（主发起人）通常认购拟设立基金5-20%的份额，这既是为了保证发行成功，也是为取信于人。

（5）基金份额转让：私募基金多为封闭式基金，即一般不允许投资人中途退伙，但可以折价转让出资（放弃部分收益）。基金投资管理公司不收购投资人的份额，一般由投资人自行转让给新投资人，以原价转让或仅收取相当于银行存款利率的收益。4.基金的投资运营

（1）运营方式：私募基金以股权投资为主，以债权投资为辅。（2）股权投资：通常以固定收益加股权回购的形式操作，如没有抵押物一般要安排董事席位或财务人员。

（3）债权投资：以相应资产设定抵押。5.基金的退出与分红

（1）期限：合伙期限加上存续期限。一般情况下，基本合伙期限为18~24个月，续存合伙期限3-6月。

（2）退出分红：基金从被投资企业成功退出后，聘请注册会计师对基金的全部投资收益进行审计，按募集时的合同约定分红决算。

六、投资回报

1.基金投资管理公司的收益：30%以上

（1）创立费：基金总份额的固定比例收取，约0.2%；（2）管理费：每月按基金总份额固定比例收取，约0.1%*期限；（3）自有资金的投资收益：年投资收益15%以上；（4）收益来源关键：发起私募基金的只数？基金的规模？（5）举例：注册资本5000万（在私募基金中站10%），基金总规模达到5亿。则：

创立费：5亿*0.2%=100万元； 年管理费：5亿*0.1%*12=600万元； 自有资金的投资收益：5000*15%=750万元；

★ 年总投资率：（100万元+600万元+750万元）/5000万元=29%。如能在全市甚至全省范围内较早地开展募集投资，做出品牌与规模，公司的业务可以向全省各地发展，应该可以取得更好的投资回报和社会效应。

2.有限合伙人的投资收益：企业45%，个人30%以上

（1）收益构成：固定收益加上协议分红，总收益率通常能达到100%。但募集的资金不可能达到全年100%的利用率，因此年化收益估计能达到45%左右。

（2）企业所得税：由于采用有限合伙的形式，因此基金本身无需缴纳企业所得税，但投资人（有限合伙人）如果是个人则要缴纳个人所得税，其税后年收益也能达到30%以上。3.私募基金对外投资收益方式：

（1）总体方式：采用固定收益加协议分红的形式。

（2）固定收益：按照每月实际用款金额的4%计帐，在项目产生销售收入后，保证滚动开发资金充足的情况下，先提取固定收益，再退出基金本金。

5.私募机构与政府产业基金合作方案 篇五

济南高新财金投资有限公司

关于公开征集济南高新区产业引导基金合作机构的公告 为创新财政资金使用方式，更好…………

济南高新财金投资有限公司面向社会公开征集合作机构，通过其全资子公司齐鲁资本，联合社会资本共同出资设立总规模100亿元的济南高新区股权投资基金。基金首期规模26亿元，分为济南高新区产业投资基金、济南高新区产业转型升级基金、济南高新区人才发展基金三类，现将有关情况公告如下：

一、设立基金基本情况

（一）济南高新区产业投资基金。总规模80亿元，首期规模20亿元，设立四支子基金，每支子基金5亿元，征集4家基金管理机构分别管理。主要对高新区内四大主导产业智能装备、生命健康、电子信息、现代服务业及其他战略性新兴产业进行股权投资，助推高新区产业发展。

（二）济南高新区产业转型升级基金。总规模15亿元，首期规模5亿元，征集1家基金管理机构管理。主要投资于符合高新区发展规划的新增重点项目、科技成果转化项目及产业转型升级项目等。

（三）济南高新区人才发展基金。总规模5亿元，首期规模1亿元，征集1家基金管理机构管理。重点投资于高新区内处于初创期的人才聚集型企业。

二、合作模式

（一）共同出资设立基金。由齐鲁资本以参股方式与社会出资人共同出资设立基金，齐鲁资本出资比例不超过25%。

（二）合资成立基金管理公司。公开征集相关领域内基金投资管理经验丰富、募集资金能力强的基金管理机构。齐鲁资本可根据情况与其共同出资在济南高新区新设或改组设立基金管理公司，由其担任相关基金执行事务合伙人，具体负责基金组建及日常管理。

三、合作机构申请条件

在中国大陆境内注册并已在中国证券投资基金业协会登记备案，且符合《济南…………合作机构的说明》设立条件的基金管理机构。多家机构拟共同发起设立基金的，应推举1家机构作为申请者。

四、报名方式和申请材料

申请合作的基金管理机构须于2016年11月28日至2016年12月5日（每天9:00—17:00，节假日除外），至济南高新区舜华路2000号舜泰广场6号楼3101室现场报名，报名时须提交申请机构营业执照（副本复印件加盖公章）和私募基金管理人登记证明、法人授权委托书、法定联系地址及电话。

参加评审的申请机构，需按照《说明》要求提供书面申报材料（一式8份）及电子版材料（光盘1份）。

一、总括

为抢抓经济结构转型机遇，吸引国内外投资机构和优秀创业人才关注山东济南的发展，推动投资结构多元化，以投资结构优化促进产业结构优化，加速山东省跨越发展，遵照政府引导基金设立通行做法，结合当地的实际情况，制定政府引导基金设立总体方案。

二、基金组建方案

（一）基本架构

1.基金名称：山东小沐智能产业基金

2.基金规模：总规模为10亿元人民币，首期3亿元人民币 3.基金募集：发起人3亿元人民币，对外募集7亿元人民币 4.基金期限：5+2年 5.组织形式：有限合伙制 法定代表人：李小沐 注册地： 山东省济南市 6.基金性质：盈利性基金

7.基金管理人：北京小沐资产管理有限公司 8.管理费率：2% /年

9.资金到位时间：2017年1月

10.基金投向：本基金拟投向于企业IPO、新三板、创业板、定向增发等

11.投资金额：单个项目投资金额不得超过基金规模的20% 12.业绩报酬：参照基金管理的通行惯例，有限合伙人（LP）获得项目收益的80%，普通合伙人（GP）获得项目收益的20%。

（二）基金募集

1.基金规模：总规模为10亿元人民币，首期3亿元人民币。2.发起合伙人：

（1）有限合伙人：北京小沐资产管理有限公司，出资1000万元；（2）普通合伙人：山东振兴股权投资基金有限公司，出资1亿元，中国东部发展促进会，出资2亿元。3.募集对象：拟邀请……等相关机构共同出资。募集对象包括政信金融服务平台旗下60余家子公司及其会员单位，同时，采用更加市场化的操作，适当扩大募集对象范围至具有独立法人资格的企业或自然人。4.募集条件：有实力的，有信誉的，且对政府引导基金有充分了解和认同，认可长期价值投资理念的具有独立法人资格的企业或自然人。5.募集金额：首期对外募集1亿元，最小出资单位为500万元。

（三）基金宗旨

立足山东，辐射全国，着力扶持山东省内战略性新兴产业和高成长性企业，打造一支有影响力的区域基金品牌，在可承受的风险范围内，为出资人创造最大化的收益。

（四）基金优势

1.山东地区的最佳机遇期； 2.政府高度重视，大力支持；

3.政府设立引导基金，有利于最大程度整合政府各方面资源。

（五）业务定位

1.投资方向：专注于战略性新兴产业和高成长性企业的直接股权投资。2.投资区域：优先选择山东省内的优质企业。3.投资对象：相对成熟的拟上市项目及中早期项目。

4.投资领域：重点投资智能硬件产业和济南市主导产业及重点扶持产业。

（六）基金运营 1.投资策略

以企业有良好发展前景及具备上市意愿和条件为投资标的选择基本标准；以条件相对成熟的拟上市项目为主要投资方向，控制风险，缩短投资周期；同时兼顾中早期项目的投资培育，在整体收益得以保证的前提下提前布局，获取更高的超额收益。2.运营原则

根据基金宗旨在运作上完全采取市场化策略，严格坚持股权投资必要的业务原则―尽责调研、客观评估、科学决策。基金的运营全权委托基金管理机构的专业管理团队，其他出资人不介入具体管理工作。基金管理机构在当地组建一批专业团队专门负责本基金的投资。提高决策的专业性、科学性及独立性，基金管理机构要借鉴国际主流管理模式，并结合中国的本土特点，设立独立的投资决策委员会，作为最高投资决策机构。基金管理机构要奉行稳健的经营风格，力图在可承受的风险范围内。3.运作流程（1）市区政府引导并发起，吸引社会资金共同设立基金；（2）将基金托管至各方认可的商业银行；（3）基金管理机构接受委托作为基金管理人；

（4）基金管理机构执行从项目筛选到投资退出的一系列投资事务；（5）投资决策委员会根据投资建议进行投资决策。4.基金的投资决策

（1）最高决策机构：投资决策委员会，投资项目由该投资决策委员会审核且同意后方可实施，同时投资决策委员会通过的项目即可实施投资。

（2）投资决策委员会设立和决策原则：对投资业绩负责的基金管理机构、政府出资人和社会资本出资人有权委派委员。

（3）投资决策委员会构成：投资决策委员会由5名决策委员组成，其中政府派1名，基金管理机构委派2名，其他合伙人推荐2名。（4）决策机制：投资决策审核会实行5票中3票赞成通过制。5.风险管控

（1）同业竞争禁止原则：本基金的基金管理机构不再受托管理XX投资基金。（2）资金第三方托管：引入资金第三方独立托管机制，将基金托管至各方认可的商业银行，托管人履行资金的保管和监督职能。

（3）两层决策机制：凡拟投资项目，先由基金管理机构审核完善，然后提交政府引导基金投资决策委员会决策。

（4）定期的信息披露：基金管理机构每季度就基金运作情况向投资人做出报告。

（5）专业化的投资后增值服务：基金管理机构要将投资后管理从整个投资管理流程中分离出来，通过对每个投资项目的价值深入挖掘和精耕细作，为被投资企业提供个性化的资本服务、以及有实用价值的、贴身的增值咨询服务、执行服务，来实现利益的最大化。6.基金管理费用

（1）管理费用用途：包括基金日常经营运作的开支，人员工资、房屋租赁及装修费用，日常办公费用、项目调研费用、聘请中介机构和专家费用、培训费用、投资后项目管理费用等，除此外基金不承担运行的日常费用。

（2）管理费率：2%，以到位资金总额按年提取。

（3）管理费提取方式：基金委托管理费用按于12月1日前提取。7.基金盈利模式及成本费用（1）基金收益来源：

基金主要投资未上市企业股权，通过对投资企业股权的转让、回购及IPO等退出后获利。本基金对于基金未投资于股权投资项目的闲余资金将采取动态控制、低风险的投资方法，投资于国债、金融债、央行票据等风险低流动性好的金融产品。（2）基金的成本费用：

① 支付管理机构的基金管理年费； ② 基金合伙人会议费用； ③ 基金成立时的开办费； ④ 投资退出的直接费用； ⑤ 其他基金本身的税费等。8.收益分配及超额收益酬金（1）分配条件：

6.爱心基金成立方案 篇六

200X年 “爱心基金会”成立方案

一、主题：“共建和谐XXX，献一片真挚爱心”

二、目的：成立我公司“爱心基金会”，帮助我们公司困难同志；发扬XXX人团结一心，助人为乐、互帮互助的友爱精神；增强XXX团队的号召力和凝聚力；缓解个别情况下，爱心募捐紧急状况；

三、初建“爱心基金会”三步骤

步骤一：召开XXX全体主管大会，号召各部门成员为自己的“爱心基金会”添砖加瓦。

步骤二：联系XXX旗下的其它公司一起共建XXX“爱心基金会”。

步骤三：开展“建和谐XXX，献一片真挚爱心”系列活动。

[1] 组织XXX全体成员开展募捐活动。

[2] 成立“爱心会社”。

[3] 企业组织“爱心基金会”刊《 爱心苑 》。

[4] 组织总经理携XXX全体主管进行团拜活动。

四、“爱心基金”使用方法

1、专款专用；

2、每年年底进行团拜时使用一次；

3、公司全体员工中，不论职级、性别、种族，各部门主管提供名单，经人力资源部（行政部）与总经办（厂部）评定，“爱心基金会”审核，确定为确有困难的使用；

4、“爱心基金”由总经理发放，由“爱心基金会”全体成员监督进行。

5、其它，经人力资源部（行政部）、总经理、“爱心基金会”特定事项的使用。

五、筹委会成员名单

◆筹委会主任：

副 主 任：

成 员：

◆爱心会社社长：

副 社 长：

组 长：

XXXXXXX有限公司

200X年X月XX日

XXXXXXX有限公司

“爱心基金”管理制度

XXXXXXX有限公司“爱心基金会”的成立，本着“关爱，互助”的原则，及时把每一份爱心送给最需要关怀的员工，把每一分钱用在最需要资助的地方。为更好地发挥“爱心基金”的作用，为本公司确有困难员工的正常生活提供更有效的帮助，特颁布此管理制度。

一、“爱心基金会”的机构设置：

设立XXXXXXX有限公司“爱心基金委员会”，由公司各部门总监、各部门主管担任基金委员会委员，爱心社社长任会长，开展“爱心基金与困难同志”的管理工作。基金会设会长、副会长、组长。基金委员会以组为单位设调查管理小组，组长为各部门总监或主管，负责本部门困难同志的调查追踪及困难同志档案整理工作。

二、爱心基金会成员的职责：

1、全体基金会成员必须坚持公平、公正、公开、求真务实的原则开展工作,并接受公司全体员工的监督。

2、对本公司困难同志进行生活、工作等情况的调查和追踪,及时并详细了解他们的生活、工作表现。

3、对调查情况进行复核，确定资助对象、资助形式和金额。

4、对调查结果负责并及时向公司“爱心基金会”组织汇报工作进展情况。

5、不断完善爱心基金的各项管理工作。

6、向公司推荐德、能、勤、绩兼优的困难同志的家人，成为公司的双职工。

7、对谎报家庭状况，伪造困难证明的同志应及时向组委会反映。

三、爱心基金的来源及资助对象：

（一）基金来源：

1、本公司全体员工的募捐款项；

2、本公司员工被处罚的款项；

3、XXX旗下的其它公司、部门捐助的款项；

4、社会上热心公益事业的人事及企事业单位的捐助；

5、公司支助的款项。

（二）资助对象：

爱心基金面向本公司全体员工，符合以下情况者之一可获资助：

1、家庭贫困（经调查核实），在公司期间各方面表现良好，并且无其它所获资助，无法帮助其维持基本生活的员工。

2、家庭主要成员或自身遭遇重大变故以致严重影响工作、生活的员工。

3、出现其他意外情况而急需帮助的员工。

四、爱心基金资助的管理细则：

（一）基金资助形式：

1、对每月基本生活费无法保障的贫困员工给予定期的适额资助。

2、对由于意外情况而出现困难的员工给予一次性的适额补贴。

3、春节前对特别贫困员工进行车旅费补贴。

4、通过双职工等形式给予的适额报酬。

5、经济困难的员工自主申请，经组委会核实，经人力资源部（行政部）与总经办（厂部）评定，“爱心基金会”审核，确定为确有困难的；可给予适当资助。

同时，资助的形式会根据以后爱心基金的工作情况作一些适当的调整。

（二）基金资助的审批流程：

1、爱心基金会于年初召开全体成员工作会议，制定计划,分配工作任务。

2、调查管理组长通过各种方式对负责的各组进行贫困员工的调查，提交调查报告。

3、调查管理组长对调查过程进行监督，并向组委会提交初审后的调查结果报告。

4、“爱心基金”组委会召开会议对调查结果进行二审。对有争议的情况，组委会须再组织人员进行调查。

5、基金会商讨最后资助名单、资助形式及金额，经人力资源部（行政部）与总经办（厂部）评定，“爱心基金会”审核后，将结果在基金会中公布。

（三）基金资助的监督体制：

1、对“爱心基金”委员会工作的监督：

（1）“爱心基金”委员会接受全体员工的监督，全体员工对基金组委会工作均具有批评与建议的权利。

（2）实行财务公开制度，每年年初，“爱心基金”组委会须将上年“爱心基金”的收支情况以报表的形式向全体员工公示，接受全体员工的咨询与监督。若期中支出较多，则就收支情况做适当次数的财务公开。

（3）“爱心基金”委员会受理任何员工的情况反映，并做公正的调查和处理。

2、对受资助者的监督：

（1）调查组定期向组委会汇报本组负责的受资助情况，如有特殊情况发生须及时上报。

（2）如有不合理利用资助金的情况发生，组委会须组织人员了解具体情况并帮助当事人纠正。如尚不改正，则取消其继续资助的资格。

（3）在受资助过程中如发现有特意制造假贫困情况，蒙骗基金组委会，冒领资助金者，基金组委会将向公司“爱心基金会”说明情况，并对其进行严肃处理。

五、爱心基金的财务管理制度：

1、“爱心基金”的运转坚持公开、透明的原则。

2、“爱心基金”所获款项由财务处、总经办、客服部、人力资源部共同保管，统一收存，专门用于资助贫困员工，不得挪作他用。爱心基金委员会监督爱心基金的使用情况。

3、“爱心基金”每笔款项的支出须由爱心基金会就实际情况提出申请，经爱心基金会会长、副会长和组长审核同意后报员工爱心基金组委会支出。

六、爱心基金的宣传管理：

“爱心基金”的宣传必须做到让全公司的员工都了解爱心基金的作用与意义，使全公司员工都拥护爱心基金，帮助其发展，扩大其影响力。具体操作如下：

1、每年应分发一份关于爱心基金的详细资料给各部门并倡议全公司员工加入扩大爱心基金影响力度的行列。

2、做好财务公开制度。

3、运用爱心社一年一度出版的《 爱心苑 》做好爱心基金的宣传。

4、做好对捐助者的公示表扬工作。

5、爱心基金组委会每年组织开展1——2次围绕爱心基金这一主题的活动。

七、本制度的最终解释权归人力资源部所有。

八、本制度自颁布之日起实施。

XXXXXXX有限公司

7.私募基金业务管理方案 篇七

一、我国私募股权基金的投资风险

(一) 私募股权基金概述

私募于上世纪40年代最早出现在美国, 它的前身是私人银行业务。从上世纪9 0年代以后, 随着全球化进程的加快, 信息技术的发展以及私募自身的积累优势, 以发达国家为代表的私募股权投资基金和证券投资基金进入了高度发展时期。全球私募基金规模迅速膨胀。我国的私募基金产生于上世纪90年代, 这一是的私募基金主要存在形式是证券公司与大客户之间的信托关系。在进入新世纪后, 我国的持续了4年多的熊市。这段时期内, 由于私募基金已有的投资理念和操作手法跟不上市场的变化, 很多私募基金消失在历史的长河中。这一时期, 私募基金行业经历了痛苦的调整和转型, 开始出现合法的私募基金, 但是与此同时, 按照传统方式运作的那些私募基金继续悄然发展。

(二) 我国私募股权基金投资风险的成因

第一, 投资管理比较落后。首先是对私募股权基金管理人员的约束与激励不够。由于我国私募基金往往具有政府背景, 因此基金管理人员的报酬大都由合同约定, 缺乏激励效用。除此之外我国尚未建立完健全的诚信管理体系.对于私募基金管理人员的历史业绩缺乏记录和约束, 这种落后的管理方式导致私募基金与管理人员之间往往存在委托问题, 加剧投资风险。

第二, 投资方法比较单一。投资方法是投资方与融资方利益的综合体现, 私募股权基金选择合适的投资方法可以充分发挥其契约性进行管理权与控制权的分配、现金流分配以及私募投资的退出等一系列问题.从而实现对企业的有效约束与控制, 缓解私募基金投资过程中面临的信息不对称难题。西方国家的私募基金大都采用一些复合型的投资方法, 例如可转换债券、可转换优先股以及可转换证券等等。与之相对应的是我国私募基金目前仍然以普通股为投资方法, 这一方面是因为我国可转换证券方面的法律法规缺失, 另一方面是因为缺少具备这方面操作能力的人才。

第三, 投资行业比较集中。按照传统的市场竞争理论, 如果投资行业比较集中会导致行业平均利润的下降, 而这不符合私募基金获取高额回报的目的。在宏观经济发展平稳的条件下, 私募基金只有进行行业分析并选择具有一定的市场规模以及发展空间的行业进行投资, 才能降低投资风险, 获取高额利润。目前我国私募基金的投资行业比较集中, 统计现实我国私募基金的投资主要集中于服务业以及传统企业, 对高新技术企业的投资较少。

二、我国私募股权基金投资风险的管理对策

私募股权基金投资的收益高, 风险也大, 因此要采取相应的管理对策控制投资风险, 实现投资利益的最大化。

第一, 宏观管理对策。首先是要明确对私募的行政监管, 政府要立法规定对私募基金的监管机构, 此外还需要组建会员制的私募基金协会, 进而用法律形式明确赋予私募基金协会一定的职权, 私募基金协会的成员要自觉接受监督与指导, 具体内容包括到协会进行登记备案, 定期报告基金的财务运作情况等等。其次要严格审核私募基金。对私募基金严格审核主要表现在其审批环节, 一是对私募基金的设立需要严格进行审查, 确保其承担责任的能力以及技术条件;二是对私募基金的管理公司进行审批, 在其每次设立私募基金时都进行审批。通过严格审批程序可以降低私募基金的投资风险。再次是通过立法控制私募基金的投资。投资固有的风险性以及期限性要求私募基金投资基金比较稳定并且投资人有着相应的承担风险的能力。在实践当中, 基于私募基金的运作需要还需要在保证资金规模的同时对其人数做出限制。

第二, 微观管理对策。微观管理对策主要从私募基金的角度进行投资风险的控制, 即对投资企业的管理与控制。首先要通过对企业的阶段目标进行控制, 只为其提供确保下一阶段发展所必需的资金, 此外还应当保留有限购买企业融资股票以及放弃追加进一步投资的权利。其次要事前约定双方的责任与义务, 通过合同约束进行投资风险管理。再次, 利用可转换债券、可转换优先股以及认证股权等管理私募基金的投资风险。最后, 通过对私募基金投资合同中约定股份的调整来管理风险, 即按照所投资企业的经营情况做出盈利预测以制定合理的目标, 与此同时需要激励企业的管理人员, 提高其对企业的治理管理水平, 这样才能保证私募基金投资的收益。

总而言之, 随着我国经济的进步和证券市场的发展, 民间的财富增长迅速, 人们的投资理念也日趋成熟, 对私募基金投资的需求也在不断地加大。正确分析私募股权基金投资风险的成因并及时采取管理措施应对保证私募的健康持续发展。

参考文献

[1]、邓康桥.私募股权投资的风险及控制策略[J].经济论坛.2006. (18)

[2]、周斌.私募股权融资的风险控制[J].上海经济.2010 (.4)

8.私募基金业务管理方案 篇八

基金的投资与收益

PPP开发性基金通过资本支持和技术援助两形式对我省PPP项目给予支持。

其中资本支持方式占财政安排资金的90%，并吸引金融机构共同参与，放大财政资金倍数；技术援助方式包括项目前期费用补贴和示范项目奖励，占财政安排资金的10% 。

1.资本支持

基金投资的资本金收益参照贷款基准利率确定。对于新增项目，基金按照项目公司中财政出资部分的30%给予资本金支持，总投资在10亿元以下（含10亿元）的单个项目最高支持2000万元，总投资超过10亿元的项目最高支持5000万元；对于存量项目采用PPP模式改造的，基金按不超过项目总投资的5-10%给予支持，最高不超过5000万元。对于不需要政府出具资本金的项目，基金按照上述标准为项目公司（实际给社会资本）提供支持，社会资本需相应降低政府付费标准或金额。

（1）基金的投资模式。采用股权为主、债权为辅等方式投入PPP项目。

（2）基金的退出机制。基金所投资具体项目期限5-7年，实行股权投资的，到期优先由项目的政府方或社会资本方回购；实行债权投入的，由借款主体项目公司按期归还。

（3）基金出资人的回报机制。基金按照相当于贷款基准利率确定收益，基金出资人按照当期市场最优惠的资金价格收取回报，财政出资部分收益可补贴金融机构或社会资本，或不收取收益。基金采取优先与劣后的结构，其他出资人作为优先级，财政出资人作为劣后级。

2.技术援助

（1）前期费用补贴。列入省级备选项目库，补助项目前期费用的50%，每个项目最高补助50万元。由财政部或省级公开推介的项目，补贴前期费用的100%，每个项目最高补贴100万元，列入备选项目库时已经享受过的费用补贴金额将予以扣除（注：PPP管理中心设PPP项目库，按照意向→备选→推介→示范，四个层级逐步筛选出优质项目进行推广）。此费用将作为基金赠款提供给地方政府，可作为地方政府在项目公司中的权益。

（2）项目奖励。列入财政部全国示范的项目，每个项目奖励500万元。此费用将作为基金赠款提供给地方政府，可作为地方政府在项目公司中的权益。

基金投资的申报管理

申请省PPP开发基金的项目须纳入省级项目库，由项目实施机构向所在市或县财政部门申请，经市或县财政部门审核后上报省财政厅。

投资决策委员会审定通过的项目，基金管理人与项目公司签订协议，明确投入规模、投入方式、收益回报、投入期限、回购机制、权利和义务等。

如基金投入在项目公司成立前，则基金的投入规模、期限、约定收益及回购机制等应写入PPP项目的实施方案，并在项目采购中与合作方达成一致意见，写入PPP项目合作协议。

9.爱心基金实施方案 篇九

一、总则:

“爱心基金”是在院团委的指导下由院青年志愿者协会牵头，青志协组织机构成员自发组成的自我管理并接受全体同学监督，对有需要的同学进行捐助的爱心项目。

二、目的:

1.汇聚爱心、扶危救困、减轻困难同学的生活压力

2.鼓励同学们加入志愿者服务的大家庭中

3.倡导互助互扶的社会风气

三、主办单位：武汉铁路职业技术学院青年志愿者协会

四、参与对象：全校学生

五、资金来源：

1.义务卖报所得资金

2.企业及社会爱心人士、团体资助

3.其他方面

六、基金管理：

1.爱心基金单独设立人员进行管理、独立核算、民主监督、专款专用

2.任何个人不得侵占、私分或挪用

3.由各分会讨论并拟定资助对象相关条件以及基金发放办法，经批准予以实施

七、申请条件及补助标准：

1.申请条件：

（1）须是青年志愿者协会会员

（2）学习刻苦努力、生活简朴、家境困难者

（3）积极参与青年志愿者协会各项活动，并在活动中表现良好者

（4）遵纪守法、在校期间无违纪现象者

（5）服务时间由高到低进行筛选

2、补助标准：

（1）各分会资助人数由各系贫困生占全校的比例决定

（2）每次在全院范围内选出三名被资助人员，标准为每人每次100~200元之

间。

(3）评选周期为每个月一次

3、申请材料：

（1）高等学校学生及家庭情况调查表或武汉铁路职业技术学院家庭经济困难

1学生认定申请书

（2）个人申请书

4、爱心基金申办及发放程序

（1）由有需要的同学提出个人书面申请，并上交各分会

（2）由该同学所在班级进行初步审核并将确定人员名单报交各分会,每班推

荐1-2个名额

（3）各分会根据家庭贫困状况、服务时间、活动时的表现情况进行筛选，将

合格者名单交由院组织机构进行最终审定（注：各系上报人数由各系贫困生占全校的比例决定）

（4)院青年志愿者协会对各系上报名单进行最终审议，最终确定三人。

（5）公示资助人员名单。公示内容为；资助人员所参与青志协活动、贫困情

况等

(6)公示无异议后按标准发放爱心基金

八、评选标准

1.个人贫困情况

2.青志协服务时间

3.青志协活动表现情况

九、有下列情况之一者不予资助

1.有酗酒行为且个人生活铺张浪费者

2.学习不努力、不刻苦，有挂科现象者

3.从未参加过青年志愿者活动，或参加活动时不服从安排者

4.在公开场合做出有损青志协形象的事情或言论者

武汉铁路职业技术学院

青年志愿者协会

10.社保基金定期存款操作方案 篇十

基金财政专户管理有关问题的通知

各社保经办机构、局内各单位：

根据《关于加强和规范社会保障基金财政专户管理有关问题的通知》（财社【2012】3号）和《湖北省社会保险基金收支管理暂行办法》（湖北省人民政府令第232号）规定，为进一步加强和规范我县社会保障基金财政专户（以下简称社保专户）管理，切实保证纳入社保专户的各项社会保障资金安全、规范、有效，现就有关问题通知如下：

一、切实做好社保专户的清理整顿工作

规范社保专户管理，是维护财政资金安全，从源头上预防和治理腐败的一项制度性、机制性措施，我县要本着安全第一、方便群众、有利于加强管理的原则，切实做好社保专户的清理、归并工作。按财库【2011】171号、财社【2012】3号文件要求，2012年年底前要将社保专户精简归并到3个，并对各项社会保险基金实行分账核算、按政策规定计息。

二、明确社保专户管理的职责划分

按照“管钱”、“管事”分开的原则，财政局社保股主要负责做好预算指标下达、用款计划审核、业务台账记录、财务管理、会计核算工作；财政国库部门主要负责做好账户管理（包括账户开立、变更、撤销等）、资金管理工作，并按月按险种向财政局社保股提供我县社会保险基金国库征缴入库当月数和累计数以及社保专户收支相关数据。

三、严格执行社会保险基金计息和保值增值规定

社会保险基金是国家通过立法强制征收的专项计息基金，其保值增值关系到社会保险制度的正常运行。财政部门要对开户银行提出分险种、按政策计息的要求，由社保专户开户银行提供一式多联的利息通知单，送财政国库部门、财政局社保股和社保经办机构分别记账，并按月对账，财政部门不得自行分配利息。

要切实加强社保基金转存定期存款和购买国家债券的管理，规范操作程序：

1、各社保经办机构于每月25日前向财政局社保股报送次月转存定期和购买国家债券的用款计划。

2、财政局社保股根据社会保险基金结余情况，审核、编制各社保经办机构次月转存定期和购买国家债券数量和期限的月度计划，于每月30前提交财政局国库部门。

3、财政局国库部门按用款计划对续存的社保基金定期存款予存单到期日的当天办妥转存手续，新增定期存款和购买国债按用款计划及时办理。每家社保专户开户银行原则上只能指定一个营业网点办理社保基金转存业务。对到期定期存款未提出转存计划的，财政局国库部门在存单到期日的第二天按存单面额及产生的利息将资金直接转入

社保专户。

4、财政局国库部门指定专人负责保管定期存款凭证和购买的国家债券，并在办理好转存定期或购买国家债券手续后及时将相关凭证复印交社保股及社保经办机构记账。每季度国库部门会同财政监督局、社保股对定期存单和购买的国家债券进行一次核查，并将核查结果及时报局领导，并留档备查。

四、清理、整顿社保补助资金专户

为提高财政资金运行效率和效益，进一步规范社保专户管理，根据财政国库管理制度改革要求，今后除财政对社会保险基金（含城乡医疗救助）的补助资金，以及国家另有规定纳入社保专户管理的资金外，其他财政补助资金应当实行国库集中支付，不得再通过社保专户转拨。地方各级财政社会保障部门要按照积极稳妥的原则，对本级管理的社保专户进行清理，并根据本地区实际情况，尽快消化专户内结存的不再纳入专户管理的财政补助资金，在2012年12月前撤销社保补助资金专户，对符合本规定的社保补助资金由同级财政国库部门直接拨入社保专户，分账核算。

五、进一步规范社会保险基金支出管理

11.私募基金业务管理方案 篇十一

笔者于2014年与合伙人在上海自贸区注册设立投资管理公司后，于基金业协会报备并进行产品发行，成为“阳光私募”的一员，对于私募基金行业管理高净值客户有了一些经验与总结。本文着重分析高净值客户群体在财富的保值、增值以及金融服务需求方面与一般渠道零散客户表现出的差异性，以及如何针对相应的需求进行客户关系管理。

【关键词】私募基金  高净值客户  客户关系管理

一、引言

中国富裕阶层的崛起正日益成为投资理财类服务行业的肥沃土壤。截至2015年底，除港澳台之外的全国31个省、市、自治区中，千万富豪（含亿万富豪及以上）人数已达150万人;金融资产在10万美元以上的中国富裕家庭大约有400万户。在整个亚太地区，中国的富豪人数所占比重仅次于日本，排名第二。其中，北京、上海、广州和深圳的富豪拥有的外汇占全中国外汇储蓄总额的60%，从而使得这些城市成为对私募基金行业最具吸引力的市场。

截至2015年11月底，基金公司及其子公司、证券公司、期货公司、私募基金管理机构管理的资产规模已经达到34.55万亿元，较2014年底增长68.5%。其中，私募机构管理的私募基金规模达到4.96万亿元，较2014年末增长133.1%;已登记私募基金管理人23705家，管理基金23671只，从业人员达43.09万人。蓬勃发展的私募行业一方面得益于国家金融改革中对于私募行业政策的规范化，另一方面也受到国内增长的高净值客户群体根据自身投资风格的选择影响。在摆脱券商信托等渠道商进行传统发行后，越来越多的私募基金在向行业报备后，自行销售及发行了产品，其中高净值客户群体是市场化的重中之重，有的私募基金甚至出现了产品由少数高净值客户全部包揽的现象。作为一类特殊的金融投资服务提供方，私募基金在如何管理现有高净值客户以及扩展更多高净值客户的议题方面，正在进行积极的探索。

二、私募基金对高净值客户进行管理的必要性

（一）高净值客户和客户关系管理的定义

高净值（High Net Wealth）客户，一般定义为可供支配的以及潜在的可用于投资的资产超过500万人民币，通俗的说高净值客户群就是达到一定标准的富裕阶层。这类客户的交易规模大，是新型私募资金募集方式的潜在客户群，在金融服务需求方面有着与一般零售客户表现出较大差异性。

国内的客户关系管理源自外来英语CRM，是customer relationship management的缩写，它是一项全新的企业运作模式，它源于“以客户为中心”的新型商业模式，是一种旨在改善企业与客户关系的新型管理机制。通过向企业的销售、市场、服务等部门和人员提供全面及个性化的客户资料，并强化跟踪服务、信息分析能力，使他们能够协同建立和维护一系列与客户以及商业伙伴之间卓有成效的“一对一关系”，从而使企业得以提供更快捷和周到的优质服务，提高客户满意度，吸引和保持更多的客户，从而增加营业额，并通过信息共享和优化商业流程有效地降低企业经营成本。

（二）行业特性构成对高净值客户管理体系的需求

私募基金是奋战在资本市场第一线的投资类服务提供者，在跌宕起伏的二级市场行情背景下，私募基金的运作面临更多的不确定性与风险。在私募基金长期运作的道路上，口碑化是其最主要的特征与努力方向之一。私募基金产品在取得良好收益后，往往能吸引更多客户投资，而在长期保持良好收益稳定增长后，该私募基金会取得业内同行以及客户的广泛认可。口碑可以视作一家私募基金的门面以及运营下去的基础，大量私募基金投资经理是在公募基金取得良好行业及客户认可才转行进入私募领域，在此背景下，高净值客户群体作为投资群体中体量最大的客户群体，他们的认可及宣传，可以帮助私募基金更快的完成新产品发行，完成规划中的投资资产配置。

私募基金的规模在业绩的影响下，受到国内投资人结构的放大影响，往往呈现出几何级增长及回落。在私募基金针对的投资者结构中，来自官方的统计显示，91%是个人散户，包括海外和国内的个人投资者。而社保基金、保险资金并没有参与进来。国内的国情是险资的投向有严格的限制，资管方必须满足注册资本不低于1亿元、管理资产余额不低于100亿元、具有一年以上受托投资经验几方面的要求。散户高净值的个人投资者特点是，他们买私募基金存在买卖股票时的追涨杀跌现象。很多的案例显示，私募基金业绩好的时候规模蹿升很快，30亿～40亿元都有可能，第二年行情稍稍不好，就会面临赎回一大半的情况。同时私募基金运营中，还面临运行周期相对较短的特性，由于身处波动性相对最大的二级市场中，多数私募基金与客户签署合约时约定产品运行周期低于3年，且客户拥有限制较少的赎回权。资金池规模的不稳定，自然会影响团队进行整体操作。而稳定的高净值客户群体可以使基金资金池波动降低，对团队进行仓位保持及整体操作的影响降到较低。

在特殊的行业背景下，私募基金对认购产品的高净值客户进行系统化维护就显得尤为重要，尤其是在产品面临较大市场波动时，稳定投资人心态，树立投资人信心是一项很重要的工作。

三、私募基金如何进行对于高净值客户的管理

（一）对高净值客户进行管理的四大功能分类

私募基金在进行对于高净值客户的客户关系管理中，所追求的结果主要体现为增加对于产品认购额度，发挥人脉中的宣传作用吸引更多口碑客户以及提升客户忠诚度，在经历市场变化时客户能配合并支持私募团队进行进一步投资。在管理中可以细分为四大功能板块以配合管理工作。第一点是客户信息管理，团队整合记录客户资料进行统一管理，这包括对客户资金规模、客户本人所在工作领域、客户风险投资偏好、客户除本产品外的投资跟踪记录、客户周边资源等。

第二点是市场营销管理，在制订新产品的市场推广计划中，针对已有高净值客户进行分类和辨识，提供对潜在客户的市场营销，并对各种市场营销的成效进行评价。

第三点是日常服务管理，其功能包括对高净值客户进行例行日常电话联系，有规律的进行现场面对面交流，在市场突发情形下，进行针对新政策、市场新变化等解读与应对措施解释。

第四点是客户关怀管理，其功能包括深入高净值客户生活范畴，由财务咨询顾问的角色有范围的扩展，建立起一体化的针对其他投资领域（包括不动产，非上市公司投资等）的咨询网络，展现自身行业覆盖及业内资源，辅助支持产品外项目以实现全方位关怀管理。

（二）匹配高净值客户投资诉求的管理模式

高净值客户在投资诉求方面有如下几方面特点。其一，高净值客户多为成功人士，他们有自己独特的见解或思维方式，“上帝”意识强烈，不会轻易相信和接受别人的建议，尽管他们中的多数对投资规划的专业知识仍然缺乏。打造一个专业化团队，用专业化知识和精湛的专业技能打消客户对于委托他人进行投资理财的不安全感与怀疑心里，及时专业的解释基金进行的资本操作是关键，这同时需要基金构建一个常态化的沟通交流机制。

其二，高净值客户多为富一代、富二代的创富阶层，他们中的多数人具有强烈的做大做强企业的意愿，所以更加关注新的投资创富机会。私募基金的市场化讯息更新与政策研究行业发展解读必须达到市场一线水平，研究团队的搭建需要整合市场热点方向，做到全覆盖，同时在资源范围内组织一些针对热点新兴领域有专业业内人士参与的投资沙龙与交流会，顺应高净值客户的投资兴趣。

其三，资本的属性是趋利的，这决定了手握重资的高净值客户是唯利是图的，多数高净值客户会对资产投资收益有强烈的激进型要求，在基金努力提升自身业绩的同时，也应对高净值客户进行风险与收益预期解读，进一步的协调自身投资风格，提升高净值客户的忠诚度，通过沟通管理减少一些预期过高而产生的矛盾，减少基金经历资产波动阵痛时的赎回风险。

面对这样一个具有重要作用的客户群体，单纯的传统服务方式显然不能打动和稳定他们，专业服务技能的高低，业内网络的搭建，投资风格的树立将成为衡量服务质量的重要标准，也是抓住高净值客户的核心竞争力。

（三）对于高净值客户关系管理体系的升级与更新

私募基金在划分了管理体系的功能以及有针对性的对高净值客户进行管理的同时，应与时俱进，动态掌握高净值客户群体的需求特点。马斯洛需求层次理论告诉我们，人的需求不是一成不变的，而是像阶梯一样从低到高，按层次逐级递升，其由低到高分别为生理上的需求、安全上的需求、情感和归属的需求、尊重的需求和自我实现的需求，另外，在同一时期一个人可能同时有几种需求，但总有一种需求占支配地位，对行为起决定作用，任何一种需求都不会因为更高层次需要的发展而消失，各层次的需求相互依赖和重叠，所以说，人的需求是复杂的、动态变化的。高净值客户群体的需求和特征也不是一成不变的，这要求关系管理及维护人员必须动态关注，以便能够提供更切合客户需求的服务。具体而言可以在客户档案、日常交流、专题沙龙等多种方式中，深入客户中间，广泛收集客户信息，密切关注客户动态，敏锐的发现和捕捉客户需求，保证对客户需求的动态了解和掌握，做到服务有针对性。

同时维护方式要全面而多样化。私募基金需要不断创新和开发新的维护方式，以便能够满足不同客户的需求，比如，在人民币加入SDR后，由于汇率相对贬值引发了高净值客户群体的一些担忧，针对这些客户的长期投资考虑，私募基金可以通过投资沪港通标的，与香港机构合作开发新产品投资港股等方式，解决部分高净值客户对于人民币长期贬值趋势的担忧。这些根据实时热点和政策变化而推出的各项举措，是管理及维护客户关系的重要一环。

最后完善与高净值客户进行直线联系的工作人员管理机制。这些工作人员是私募基金与客户之间的第一道桥梁，只有不断完善对他们的管理机制，充分调动他们的工作积极性和主观能动性，才能更好促成与客户之间的相互信任。一是完善联系人员的选拔制度。把业务能力强的人员不断充实到这类岗位上，充分保证业务水平。二是强化专业技能培训，过硬的专业技能、良好的沟通技巧和完善的知识架构是一名客户经理必须具备的。三是健全考核激励机制，为客户经理提供必要的保障。

四、结论

根据客户需求进行配套的管理制度改进永远是管理体系搭建成功的秘诀。在对高净值客户的管理工作中，认真研究每位客户的投资特点，资产状况，才能在营销和维系客户中做到有的放矢;用心诚恳地对待客户的事情，构建顺畅的与投资人沟通渠道，才能赢得客户的信任与认可;扎实地完成私募投资应做的工作，与时俱进的走在行业政策动态研究的前沿，用专业的知识和资深的资源脉络来配合管理工作。